Известен своей ролью в ситкоме «Большой ремонт» . Его роль в фильме «В поисках Галактики» всё ещё остаётся одной из наиболее популярных его ролей. Также он известен своими ролями в диснеевских фильмах «Контракт Санта-Клауса» и «История игрушек» .Аллен номинировался на одну «Эмми» и 5 «Золотых глобусов» .
В 1995 году за роль в «Большой ремонт» был награждён премией «Золотой глобус» в номинации «лучшему актёру музыкального или комедийного сериала» .
В 1999 году Аллен был назван легендой Диснея за свою работу над фильмами по франшизам «История игрушек» и «Контракт Санта-Клауса» .За вклад в телевизионную индустрию Тим Аллен был награждён звездой на Голливудской аллее славы у 6898 голливудского бульвара.
В 1996 году он был удостоен Доски почёта Kids" Choice Awards.
В настоящее время он в главной роли вместе с Нэнси Трэвис в комедийном сериале «Последний настоящий мужчина» телеканала ABC.Тим женат на Джейн Хайдук.
В 1978 году Тим Аллен был арестован за торговлю наркотиками и приговорён к пожизненному заключению.
Он был освобождён после того, как пошёл на сделку с правоохранительными органами и выдал имена остальных участников сети наркоторговцев.